京东物流新变革，究竟是出路还是绝路？

【背景】

最近京东的热点事件不断，频频登上头条。不管是刘强东美国的个人事件，还是京东取消京东快递员的底薪、降低社保标准，以及老刘一次次的在后台发声《地板闹钟的故事》、《致全体配送兄弟们的一封信》，让这个4月本该平静的处于淡季的物流行业，成为了各大媒体关注的焦点。

在过去的一周，我陆续接到数十家媒体的采访，感叹现在媒体换血也太快了，大部分90后的媒体记者对物流行业的沉淀真的太少了，每一个我都要从头到尾的把中国电商物流的发展史、中国快递的发展史、京东物流的发展史、京东物流与菜鸟的差异、京东物流与“三通一达”的竞争格局等等进行分析。

为了统一表达我的观点，我不得不写此文章来阐述我对京东物流发展的客观的观点。如果以下观点有得罪京东物流的，请多包涵，因为我是站在一个客观的立场进行分析。

首先盘点一下京东物流最近的动作：

1、4月8日，媒体报道称，京东取消快递员底薪并增加快递收件任务，还将降低快递员的公积金系数。

2、4月12日，刘强东发文《地板闹钟的故事》谈及刚创业时的艰苦拼搏场景，公开表态：混日子的人不是我兄弟。

3、4月14日深夜，京东集团董事长兼CEO刘强东给所有快递员发了一封邮件《致全体配送兄弟们的一封信》，内容包括：京东物流2018年全年亏损超过23个亿，这已经是第十二个年头亏损了，如果这么亏下去，京东物流融来的钱只够亏两年。

4、4月15日，京东快递全网刷屏，开始全面杀入大爷大妈的C端快递市场。

5、4月18日，京东快递推出特瞬送同城快递服务，联手达达30分钟送达。

6、4月22日，京东快递宣布升级特快送服务，航空快件可送达近300个城市。

可见，这一个月京东物流基本上是热点不断。因此站在行业角度，很多资深的行业朋友，甚至是一些企业家和投资机构，都在思考：京东物流的此次新变革，究竟是出路还是绝路呢？未来两年，京东物流的出路在哪里？带着这个思考我来为大家分析10个问题：

一、京东物流开放真的成功了么？市场接受了么？

时间正巧，就在两年前的今天（2017年4月25日），京东集团宣布，为了更好的向全社会输出京东物流的专业能力，帮助产业链上下游的合作伙伴降低供应链成本、提升流通效率，共同打造极致的客户体验，京东将正式组建京东物流子集团。如今两年过去了，京东物流的独立和开放真的成功了么？

所谓京东物流的开放成功，也就是京东之外的商流业务，也选择京东的物流，不管是干线、仓库、配送、还是物流技术都全面社会化。真正把自己干成一家第三方物流公司，甚至更牛逼的是能把自己干成一家第四方物流公司，也就是物流平台和生态布局的公司（类似菜鸟的生态布局）。但实际效果呢？大家有目共睹！

在中国，作为自建物流的开放，京东已经不是第一个案例了。海尔物流的开放，从海尔物流到日日顺；安得物流从美的体系到社会化；国美安迅物流的独立运营等等。目前看来真正开放成功的几乎没有。手上自己掌握着大量的商流，又将自己物流开放出去，别人担心的不是你的物流服务质量和成本，更担心的是同行的信息和数据安全。

二、京东物流真的能去“京东”化么？

菜鸟作为整合运营的大物流生态，是阿里从淘宝大物流逐步剥离成菜鸟，成为独立的商业体系，重新定义名字为菜鸟。而京东物流发展了12个年头了，还是叫“京东物流”。京东物流能否忘记自己具备京东的“儿子”的身份，以独立的第三方物流的名字为社会和市场化服务，为京东服务，也为社会化服务？这样也许会树立全新的口碑，赢得更多的市场。

三、京东物流的开放，新赚钱机会在哪里？

京东物流的市场核心在电商物流运营。而今，中国的传统电商天下大局已定。不管是电商仓储、还是快递、还是城市配送，甚至最后一公里。

1、电商仓储：中国的电商社云仓时代已经洗牌，目前剩余的就只有三类主体：一个是阿里菜鸟旗下的心怡、北领；一个是京东的全国云仓；再一个就是以发网为代表的第三方云仓平台。阿里菜鸟旗下的云仓在为整个阿里大生态服务，发网这样的开放云仓平台，陆续为大量社交电商平台服务。而京东的全国仓储网络，会抢到那些货源呢？

2、快递：“三通一达”、顺丰作为上市的一线快递，从高端件、到普通电商件，基本上抢完了非京东物流的市场。京东作为自营物流，想从“三通一达”、顺丰的口里抢一杯羹，不管是价格和还是用户沉淀上还是比较难的。比如说：京东快递你能够3块发全国主要城市么？

3、城市配送：菜鸟和唯品会（品骏）在过去几年时间收编了全国主流的城配企业。据悉今年5月菜鸟将整合全国的城市配送整合成一张城市配送大网：丹鸟（也就是去年定义的新配盟），这张网将全面服务于新零售的城市配送。

4、最后一公里：撇开“三通一达”快递的最后一公里来说，最后一公里的众包物流，美团+饿了么的市场份额占比远远超过京东“新达达”，毫不夸张的说美团和饿了么对上游商流的把控能力是绝对到位的。

5、城市急送：京东最近开始试水通过“新达达”来拓展拓展急送，从末端最后一公里众包，升级到城市急送物流。杀入这个领域主要因素是“闪送模式”的快速做大，其实顺丰2018年就开始在速运这张网上开始布局急送业务了，同时美团也在布局。这种C2C的急送业务，市场规模本来是有限的，这样竞争下来，基本上没有太大的市场空间。

6、物流技术：客观的说，京东的X、Y事业部的技术确实是牛逼的，而且是大集成。京东通过12年的物流发展，可以说如今京东物流、菜鸟、亚马逊的物流技术现在都是行业的标杆。从2018年开始，京东也开始了大量的技术输出，但效果也未必理想。

1）技术越来越走向开放时代，很多软件都卖成了大白菜价格了，而且现在开发、实施成本不低，大家去看看，中国做物流软件的企业，有哪家做上市的？

2）对技术集成买单的客户越来越少了，大部分过去几年都在技术上进行过投入，要大刀阔斧的升级，这是伤筋动骨的事情，一般的企业很难决策的，更何况2019年的整个大环境，各大企业都处在勒紧裤腰过日子的现状。

3）从同行的角度看，今天的菜鸟大量投入技术，免费提供给菜鸟生态体系。如果京东想技术里面直接获利，其实是很难的。

通过以上六个方面的分析，大家可以看出，京东物流要挖据新业务，确实挑战是巨大的。

四、京东物流的新商流机会在哪里？社交电商会给京东么？

电商是典型的流量经济驱动的商业，今天平台电商逐步被社交电商取代，京东物流如果要抓住新的流量产生的订单，那就应该开放的和各大社交电商平台合作。比如拼多多、云集、环球捕手、小红书，以及各种各种社区社群电商。

但事实上，因为京东电商平台的存在，这些社交电商往往选择“三通一达”、顺丰，而不太愿意选择京东，原因大家都明白，社交电商重要的商业内核是用户、用户关系和用户数据。

当然，2018年11月京东布局社交电商“京东享橙”，无形中又一次树敌了与其他社交电商的关系。

五、京东物流如何保护自己高效、快捷服务的品牌形象？

刘强东在京东物流的品牌定位上，一直是拼质量，打造与“三通一达”差异化的形象。老刘曾经在CCTV2采访中说到，未来的快递服务好的就是顺丰和京东。如今开始取消快递员底薪，多劳多得，无疑是从自建模式慢慢走向末端快递员自负盈亏趋势，这和“变相加盟”模式没有太大区别。末端快递员你干得多，赚的多，为了增大流量，去杀低价。如此一来，如何定位京东物流的品牌形象呢？

六、京东物流的资本还难烧多久？

刘强东在4月14日《致全体配送兄弟们的一封信》中说到，京东物流2018年全年亏损超过23个亿人民币，这已经是第十二个年头亏损了。核心原因就是外部订单量太少，内部成本太高。大家都知道，这两年对公司来说是相当困难的两年，公司亏了十几年，如果这么亏下去，京东物流融来的钱只够亏两年。

一起来看看京东物流剥离两年的融资历史：2018年2月14日，京东集团宣布旗下京东物流集团完成具有约束力的最终增资协议。主要投资方包括高瓴资本、红杉中国、招商局集团、腾讯、中国人寿、国开母基金、国调基金、工银国际等多家机构。根据最终协议，此轮融资总额约为25亿美元。交易完成后京东集团仍将持有京东物流81.4%的股权。

从2018年融资25亿美元，和2018年全年亏损超过23个亿人民币。这个数据看，京东貌似剩余的资本还有几十亿呢？钱用到何处了呢？难道都是转化成实物资产投资或者战略投资了？

当然不管京东物流账上是否真有钱，还是老刘借亏损来变相施压剥离快递自负盈亏，京东物流确实该面临新的一轮融资了。不过2019年的大环境确实不好，京东物流的融资也许真不顺利，因此不得不转向内部施减员增效，调整社会化。用刘强东的话说：混日子的人不是我兄弟。

七、京东物流的网络资源，今天京东快递用得上么？

在京东快递社会化这件事情上，大家会关注一个话题：京东物流的现有网络资源，京东快递那些能够用得上呢？

1、京东的智能仓储快递用的上么？

快递的集散，靠的是枢纽的运营，京东的智能仓储发挥的价值不大。最有价值的是流水线，但快递流水线和电商仓储流水线能否高效协同应用，还需要一个磨合过程。

2、城市配送网络用的上么？

客观的说，这个网络是用的上的，特别是一线城市，京东成熟的高频配送网络，都是派件，这个是没有问题的，那么收件呢？京东的配送大部分集中在上午，下午收件返程也是可以实现整合的，回程车概念，干物流的都能明白。但二三线城市，这个就难说了。

3、城市配送站点用的上么？

这个就是快递配送站（HUB），原有京东的HUB是投递的集散中心，现在新增加收件的集散，理论上是提高了效率。但因为收件不是规模化来的，而是零散到站的货，是否能够高效的干好，还得拭目以待。

4、干线运输用得上么？

快递网络的干线，是每天都定时、定点、定班次的发车的，特别是覆盖全中国的大网。京东在中央仓之间的调拨加上社会化快递的流量是没有问题的。但如果要覆盖全国的大网络，流量不足，一定是个大问题。要么时效无法保障，要么就是亏着钱干，或者是甩出去跟别人集约合作。不管怎么样，这是一个风险点。

八、京东快递能不能做成加盟模式？

京东快递末端开放，取消快递员底薪同时还将降低快递员的公积金系数，这无形中是向“加盟模式”过渡了。那么京东快递能否做成加盟快递呢？

在枢纽自建、配送车辆自营的基础上，推动网点承包。比如中关村这样大量快递发出的地方，每一栋楼都被不同的快递员承包，同时还可以鼓励“三通一达”、顺丰的末端小老板来承包京东的网络，京东物流借机还可以赚一把加盟费。

理论上是可以这样干的，但两个问题必须面对：

1、这不是老刘自己打自己的脸么？刘强东多次鄙视加盟模式，对比自建模式和加盟模式优势。

2、京东的高效物流的品牌能丢么？自建物流和加盟的服务保障是完全不一样的。

我的建议：

1、老刘放下面子，这是刘强东的个人性格决定，太爱面子。做生意，有时候是要把面子放兜里的，何况现在美国的事件已经没有啥高大上的面子了。马云10年前都说自己不干物流的，现在也不间接布局大物流“中国智能骨干物流网络”了。

2、干一张加盟模式的网络，和京东物流搞出差异化，实在不行，收编一家现在还没有上市的快递公司，然后加上京东的物流网络，做出差异化的两个产品线。

一条京东快递产品线自建，做高端，对标顺丰；一条京东快递产品线加盟模式，做中低端，对标“三通一达”，可以收购模式整合1-2家。等发展到一定时候，如果要打包上市，也是非常容易的事情。

九、京东物流能否学习用投资整合模式来整合物流，布局整个商业生态？

前面我提到京东快递收购1-2家未上市的快递做整合，不是不可能。京东物流要在未来风口上与菜鸟竞争，如果靠自己投资建设物流，不管是时间上还是自有资本上，远远是干不过菜鸟的。如果要快速做大，做成产业生态，最佳的方式就是投资收编整合方式。

1、依托京东物流的这张牌，上游最大投资基金，整合各路产业资本资源，甚至是各大品类品牌方的资本，然后布局。不仅仅实现资本的丰富壮大，同时补充了商流，更深度控制了产业链，将现有京东物流供应链、数科等技术全面社会化。

2、依托京东物流网络优势、品牌优势和技术优势，整个物流产业进行投资收编整合，抢各路赛道的资源布局，大刀阔斧的投资。

未来的大物流整合时代，真正牛逼的是这盘棋是我控制的，各大巨头企业、产业龙头企业都参与进来，同时又为大家服务。因为，未来的产业互联网时代的竞争，是“打群架”模式，是你中有我，我中有你的产业结盟的关系，这样才能成为行业的霸主。

十、刘强东在京东物流的战略上，真的放权了么？

为什么要说这个问题，大家应该明白，京东物流开放两年时间，王振辉作为CEO掌管整个一盘棋。但这次京东物流的热点事件过程中，老刘在个人名声这样的特殊时期还出来发声，而不是王振辉出来发声。

势必会大家让思考，刘强东真的放权了么？

相对阿里巴巴，马云的退位，逍遥子接盘；童文红的退位，万霖的接盘。京东这个方面貌似做的欠佳。实际上，真正的掌权，不是自己要挂什么头衔，而是精神领袖，活在企业和商业生态中。

虽然企业是自己一手打造出来的，但企业做的越大，越是社会的。去中心化、去平台化、资本赋能、技术赋能、资源赋能，这可能是未来任何一个行业都应该思考的。在未来的商业竞争中国，可能阿里的“赋能孵化+赛马模式”更有市场的生命力。

抱歉，上面的10大问题我说的可能比较尖锐，但我觉得在行业角度，我们应该这样去思考，我本人没有任何恶意攻击京东，更是从行业客观的视角去看当下的问题。完成以上10大问题的分析后，我们不的不思考一个问题：

两年后的京东物流将是怎么样的？

京东物流开放成功，京东快递的社会化成功，京东达达布局全国众包物流网络，京东的智能仓储全面社会化，京东供应链深入为各大品牌方提供一体化的供应链的服务，京东数科云服务全面开放为产业互联网服务......如果这一切，京东都在两年内布局成功，然后独立上市，成为京东集团的第二个上市主体，估值过1000亿美金。也许这是刘强东、京东股东、每一个京东人和每一个看好京东的行业朋友想看到的美好未来。

【综述】

一家独大不是春，百花争鸣才是春。中国物流的发展，没有电商的倒逼，没有新技术的驱动，是没有今天行业盛况的。这也是美国、欧洲、日本的物流最近开始全面研究中国物流、中国互联网商业，彰显中国经济发展的重要原因。京东物流、菜鸟、顺丰等物流的竞争，会对中国物流的发展起到积极的作用。正如华尔街投资机构对我的专访时我说到的几个观点：

1、未来的物流一定要和商流深度的融合，无商流将无物流，没有商流的物流是没有竞争力的。

2、未来中国物流的商业竞争，不是单一的物流技术和物流规模的竞争，是产业生态的竞争，谁是产业生态的底层织网者、布局者，谁就是最大的获利者。

3、自建物流和整合物流，都没有对错，真正的对错是是否适应市场需求的发展。今天京东的自建物流逐步市场化开放；今天阿里整合的物流逐步结网成盟，深度赋能整合。未来自建和整合深度融合才是趋势，充分说明了与时俱进、顺势而为才是关键。

4、有好的盈利，才能有好的服务升级，如果靠亏损支撑好的服务，是走不长远的。一年亏损20多亿和“三通一达+顺丰”一年盈利上百亿对比，京东物流应该重新定义自己，再出发了。